日前，瑞豐銀行向浙江麻銀佳紡織科技有限公司發(fā)放155萬元“中試貸”，專項(xiàng)支持其抗菌功能性紡織品中試環(huán)節(jié)，這一案例生動(dòng)展現(xiàn)了“中試貸”在破解科技企業(yè)融資困境中的實(shí)踐價(jià)值。

　　在創(chuàng)新驅(qū)動(dòng)發(fā)展的當(dāng)下，企業(yè)研發(fā)創(chuàng)新與成果轉(zhuǎn)化離不開資金支撐，然而“融資難、融資貴”始終是制約科技型企業(yè)發(fā)展的瓶頸。“中試貸”精準(zhǔn)聚焦產(chǎn)品投產(chǎn)前的中試關(guān)鍵期，不僅填補(bǔ)了企業(yè)從實(shí)驗(yàn)室研發(fā)到量產(chǎn)之間的資金空白，有效避免因資金斷裂導(dǎo)致項(xiàng)目停滯，更打通了科技成果轉(zhuǎn)化為實(shí)際生產(chǎn)力的“最后一公里”，為技術(shù)快速走向市場(chǎng)搭建了重要橋梁。

　　讓“中試貸”惠及更多研發(fā)企業(yè)，首要任務(wù)是降低準(zhǔn)入門檻，打破傳統(tǒng)信貸模式的束縛。過去，銀行信貸往往過度依賴企業(yè)過往營(yíng)收、固定資產(chǎn)等傳統(tǒng)指標(biāo)，這讓許多處于中試階段、輕資產(chǎn)運(yùn)營(yíng)的科技企業(yè)望而卻步。對(duì)此，應(yīng)轉(zhuǎn)變?cè)u(píng)估思路，將焦點(diǎn)從企業(yè)整體實(shí)力轉(zhuǎn)向中試項(xiàng)目本身的價(jià)值，重點(diǎn)考察項(xiàng)目的核心專利數(shù)量與質(zhì)量、技術(shù)成熟度、研發(fā)團(tuán)隊(duì)的專業(yè)背景與過往成果等科創(chuàng)要素，并將這些指標(biāo)納入授信模型，讓更多具備技術(shù)潛力但缺乏“硬資產(chǎn)”的初創(chuàng)型科技企業(yè)能夠進(jìn)入“中試貸”的服務(wù)范圍，覆蓋更多早期中試項(xiàng)目。

　　降低融資成本、優(yōu)化服務(wù)體驗(yàn)，是提升“中試貸”企業(yè)受惠程度的關(guān)鍵所在。傳統(tǒng)企業(yè)貸款利率較高，對(duì)處于中試階段、資金周轉(zhuǎn)壓力大的研發(fā)企業(yè)而言，利息支出無疑是沉重負(fù)擔(dān)。為緩解這一問題，一方面可通過政府貼息等方式，直接降低企業(yè)的貸款利率；另一方面，應(yīng)減免貸款申請(qǐng)、擔(dān)保等環(huán)節(jié)的附加費(fèi)用，減少企業(yè)非利息支出。同時(shí)，考慮到中試項(xiàng)目周期長(zhǎng)、現(xiàn)金流回籠慢的特點(diǎn)，需靈活調(diào)整貸款期限與還款方式�？赏菩袩o還本續(xù)貸授信業(yè)務(wù)，或根據(jù)項(xiàng)目進(jìn)展動(dòng)態(tài)調(diào)整還款節(jié)奏，讓企業(yè)能夠?qū)⒏�多精力與資金投入到研發(fā)測(cè)試和工藝優(yōu)化中。

　　構(gòu)建科學(xué)的風(fēng)險(xiǎn)分擔(dān)機(jī)制，是激發(fā)金融機(jī)構(gòu)放貸積極性、擴(kuò)大“中試貸”覆蓋面的重要保障。中試階段面臨技術(shù)驗(yàn)證不確定、市場(chǎng)前景不明等風(fēng)險(xiǎn)，銀行往往因顧慮損失而不愿放貸。通過設(shè)立由政府、擔(dān)保機(jī)構(gòu)、銀行三方參與的風(fēng)險(xiǎn)池，實(shí)現(xiàn)損失共擔(dān)，能夠有效降低各方風(fēng)險(xiǎn)壓力。值得注意的是，風(fēng)險(xiǎn)池必須堅(jiān)守非盈利導(dǎo)向，避免商業(yè)化運(yùn)作偏離服務(wù)科技成果轉(zhuǎn)化的核心目標(biāo)。同時(shí)，可引入競(jìng)爭(zhēng)機(jī)制擴(kuò)大合作單位范圍，吸引更多銀行、擔(dān)保機(jī)構(gòu)參與；聯(lián)動(dòng)各級(jí)各類產(chǎn)業(yè)基金、風(fēng)險(xiǎn)投資資金、金融資本，利用金融杠桿撬動(dòng)更多社會(huì)資金投入中試環(huán)節(jié)，形成支持中試項(xiàng)目的資金合力。

　　讓“中試貸”惠及更多研發(fā)企業(yè)，還需堅(jiān)持精準(zhǔn)滴灌的原則，避免大水漫灌。金融機(jī)構(gòu)要做好頂層設(shè)計(jì)，制定差異化的“中試貸”政策，針對(duì)不同行業(yè)、不同規(guī)模、不同中試階段的企業(yè)需求，提供個(gè)性化服務(wù)。各銀行應(yīng)主動(dòng)深入企業(yè)調(diào)研，及時(shí)了解科技企業(yè)在中試階段的融資痛點(diǎn)與實(shí)際需求，為初創(chuàng)型科技企業(yè)量身定制融資方案，確保有限的資金精準(zhǔn)流向需求最為迫切的中試一線。